Система внутреннего контроля связана с риском. Она отражает отношение менеджмента к риску. Было бы трудно описать достоинства системы внутреннего контроля, не рассмотрев риск. Почему? Потому что для разработки эффективной системы внутреннего контроля необходимо понять виды и степень риска, с которым сталкивается кредитная организация. Таким образом, устойчивая система внутреннего контроля необходимо для эффективного управления риском. Эти два компонента настолько тесно связаны друг с другом, что игнорирование одного из них сразу же окажет негативное влияние на другой.
Хотя банковские риски уже давно присутствуют в традиционной банковской деятельности, сектор финансовых услуг развивается в ответ на изменения в рыночной экономике, технологиях и законодательстве. Данные перемены, позволившие банкам расширить спектр предоставляемых услуг и охватить различные регионы, еще больше осложнили процесс управления совокупным банковским риском. Риск, с банковской точки зрения, определяется как возможность неблагоприятного воздействия ожидаемых или непредвиденных событий на капитал и доходы банка.
Наличие риска не должно быть причиной для беспокойства. Существуют две основные категории риска: гарантированный и негарантированный. Некоторые риски являются негарантированными. Они связаны с неосуществлением превентивных мероприятий. Риск гарантирован, когда он понятен, измерим и контролируем. Банк должен быть в состоянии противостоять неблагоприятной финансовой обстановке, вызванной подобным риском. Гарантированными рисками можно управлять.
Регулирующие органы выделяют различные виды риска. Хотя каждый из этих органов может называть виды риска по-разному, все они сходятся во мнении относительно тех рисков, которые присущи банковской деятельности. Основные виды риска, которые выделяют регулирующие органы, включают:
Далее рассматривается каждый вид риска, приводятся примеры использования системы внутреннего контроля при работе с этими рисками.
Кредитный риск у многих людей ассоциируется с банковской деятельностью. Кредитный риск – риск потери части доходов или капитала банка, возникающий в результате неспособности заемщика или контрагента выполнить условия договора с банком. Кредитный риск присутствует в любой деятельности, где успех зависит от контрагента, эмитента финансовых инструментов или заемщика. Он возникает каждый раз, когда кредитная организация предоставляет, инвестирует денежные средства или принимает обязательства в отношении их предоставления в соответствии с действующими соглашениями или на основании подразумеваемых в них условий независимо от того, отражаются ли они в составе активов на балансе или как условные обязательства за балансом.
Определенная степень зависимости банка от заемщика или контрагента непосредственно влияет на кредитный риск в связи с появлением рисков, связанных с другой стороной. При расчете кредитного риска следует принимать во внимание специфику деятельности заемщика или контрагента в любом договоре или соглашении. Например, при кредитовании риэлтерских фирм кредитный риск может быть связан со следующими рисками, которым подвергается заемщик:
В балансе кредитный риск присутствует в составе активов по большинству позиций:
Кредитный риск по за балансовым статьям включает:
Данное определение кредитного риска и указанные примеры выходят за рамки традиционного определения, связанного с деятельностью по кредитованию. Кредитный риск также возникает в связи с широким спектром банковской деятельности, включая выбор инвестиционных портфелей, контрагентов по сделкам с производными инструментами и иностранной валютой. Кредитный риск может появляться в связи с риском данной страны, а также при выполнении функций гаранта.
Кредитный риск оказывает прямое воздействие на состояние банковского капитала. В результате высокий кредитный риск снижает рыночную стоимость акций банка, что препятствует размещению новых выпусков ценных бумаг по выгодным ценам.
Примеры управления кредитным риском в рамках системы внутреннего контроля:
Риск потери части доходов и капитала в связи с неблагоприятной динамикой процентных ставок называется процентным риском. В некоторых банках процентный риск включается в состав рыночного риска. В данном разделе особое внимание уделяется цене банка в условиях процентных ставок и чувствительности цены банка к их изменениям.
Процентный риск в связи с различными рисками, в том числе с:
Примеры процентного риска:
При оценке процентного риска следует учитывать воздействие сложных стратегий хеджирования неликвидных финансовых инструментов и самих неликвидных инструментов на доходы от комиссионных сборов, чувствительных к изменениям процентных ставок. В тех случаях, когда осуществляется отдельное управление спекулятивными сделками, это относится к долгосрочным позициям, а не спекулятивным портфелям.
При оценке процентного риска следует рассматривать риск не только с экономической точки зрения, но и с точки зрения бухгалтерского учета. С точки зрения бухгалтерского учета определяется его влияние на прибыль банка от инструментов с фиксированным доходом, а с экономической точки зрения – его влияние на рыночную стоимость портфеля долевых ценных бумаг. В отличие от ценового риска, которому подвергаются портфели ценных бумаг, переоцениваемых по текущим ценам, процентный риск оказывает основное влияние на стоимость портфелей инструментов с фиксированным доходам.
Примеры управления процентным риском в рамках системы внутреннего контроля:
Риск потери части доходов и капитала в связи с неспособностью банка без особых потерь исполнить свои обязательства при наступлении срока платежа называется риском ликвидности. Кроме того, риск ликвидности связан с неспособностью управлять непредвиденным сокращением или изменением источников финансирования. Риск ликвидности также происходит в тех случаях, когда банку не удается быстро отреагировать на изменения рыночной конъюнктуры, что отрицательно сказывается на его возможности своевременно реализовать активы с минимальными потерями.
Риск ликвидности появляется в процессе ведения хозяйственной деятельности. Среди факторов, влияющих на ликвидность, можно выделить следующие:
1. увеличение активов:
2. уменьшение обязательств
3. оплата операционных расходов:
4. финансирование забалансовых операций:
Некоторые банки рассматривают риск ликвидности в рамках рыночного риска. Однако за последние несколько лет характер риска ликвидности изменился и требует самого пристального внимания со стороны менеджмента. Расширение возможностей вкладчиков в области альтернативных инвестиций, появление современных забалансовых видов деятельности со сложными денежными потоками являются факторами, повышающими значение фактора риска ликвидности на современном финансовом рынке, что позволяет выделить данный риск в отдельную категорию.
Примеры управления риском ликвидности в рамках системы внутреннего контроля:
Ценовой риск – это риск потери части доходов или капитала в связи с изменением стоимости портфелей финансовых инструментов. Деятельность в качестве маркет-мейкера, дилера, процентные ставки, валютные операции, операции на фондовых и товарных рынках – все это способствует возникновению ценового риска. Многие банки используют термин «рыночный риск» вместо ценового риска, т.к. ценовой риск заключается в изменениях рыночных факторов, влияющих на стоимость торгуемых инструментов. Среди рыночных факторов, влияющих на ценовой риск, выделяют процентные ставки, рыночную ликвидность и изменчивость конъюнктуры.
Ценовому риску в первую очередь подвержены те балансовые и забалансовые статьи, которые переоцениваются для целей представления финансовой отчетности. Например, ценовой риск присутствует в таких статьях баланса, как:
Ценовой риск также присутствует в забалансовых статьях, таких как:
Примеры управления ценовым риском в рамках системы внутреннего контроля:
Риск потери части доходов или капитала в связи с изменением валютного курса называется валютным риском. Данный вид риска встречается во внешнеэкономической инвестиционной и хозяйственной деятельности, в то время как деятельность в качестве маркет-мейкера по валютам и открытие валютных позиций связаны с ценовым риском. Валютный риск может привести к задержке платежей, неисполнению обязательств, частичному или полному убытку ввиду недостаточной конвертируемости.
Например, бразильская производственная фирма берет ссуду в долларах США на условиях ее возврата в той же валюте. У компании стабильные доходы, поэтому у ней нет проблем с ежемесячным погашением долга в течение первого года. Однако на второй год происходит девальвация крузейро или бразильского доллара, и теперь требуется в два раза больше бразильских долларов, чтобы выплатить долг по займу в долларах США. Несмотря на то, что рентабельность бразильской компании осталась прежней по сравнению с первым годом, заемщик не в состоянии полностью расплатиться.
Валютный риск также известен как риск пересчета показателей финансовой отчетности и иногда включается в состав рыночного риска. Валютный риск происходит тогда, когда счета ведутся в иностранной валюте, в том числе ссуды, депозиты и вложения в долевые ценные бумаги. В соответствии с принципами учета необходимо проводить ежеквартальную переоценку этих счетов по текущему обменному курсу доллара США.
Примеры управления валютным риском в рамках системы внутреннего контроля:
Операционный риск – это риск потери части доходов или капитала в связи с проблемами при предоставлении продукта или услуги. Этот тип риска выходит на первый план по мере того, как финансовые учреждения начинают обслуживать клиентов, используя электронные средства коммуникации. Операционный риск зависит от системы внутреннего контроля, информационных систем, честности сотрудников и операционных процессов. Так как операционный риск возникает всякий раз, когда происходит сбой автоматизированных систем в процессе обработки, подготовки или анализа данных, этот вид риска присутствует во всех продуктах и услугах.
Последствия операционного риска:С данным риском приходится иметь дело каждый день при обработке операций и ему подвержены все подразделения банка и его продукты.
Примеры управления операционным риском в рамках системы внутреннего контроля:
Риск несоответствия нормам – это риск потери части доходов или капитала, возникающий при нарушении или несоблюдении законов, инструкций, положений, предписаний или принятых этических норм. Этот риск также появляется в силу двусмысленности и неапробированности законов или правил, регламентирующих опредленные виды деятельности банка или его клиентов. Например, риск несоответствия увеличивается в процессе сделок с такими третьими лицами, как ипотечные брокеры или автодилеры, когда осуществляется кредитование клиентов данных организаций.
Риск несоответствия приводит к штрафам, гражданско-правовым санкциям, выплате компенсаций за нанесенный ущерб, лишению договоров юридической силы. Результатом этого риска может также стать опороченная репутация, ограничение возможностей для развития и расширения бизнеса и отсутствие надлежащего контроля за исполнением контрактов. В связи с этим следует уделить особое внимание системе управления риском несоответствия.
Примеры риска несоответствия:
Иногда риск несоответствия называют риском, связанным с нарушением законов. Риск несоответствия не ограничивается риском несоблюдения законов о защите прав потребителей, он охватывает все законы, этические нормы и договорные обязательства. Принятие неблагоприятного решения или проигрыш судебного процесса являются частью риска несоответствия. Этот риск также связан с гражданскими судебными разбирательствами, охватывающими все аспекты традиционного и нетрадиционного банковского дела.
Примеры управления риском несоответствия в рамках системы внутреннего контроля:
Риск потери части доходов или капитала в связи с неверными решениями или ненадлежащим исполнением этих решений. Риск неверной стратегии зависит от:
Для осуществления стратегий бизнеса необходимы материальные и нематериальные ресурсы. Сюда входят каналы связи, операционные системы, филиальная сеть, а также управленческие возможности и способности.
Рассмотрение риска неверной стратегии не ограничивается анализом составленного в письменном виде стратегического плана. Тот факт, что план хорошо выглядит на бумаге, не уменьшает риска неверной стратегии. При анализе риска стратегии основное внимание уделяется тому, каким образом планы, системы принятия и исполнения решений влияют на стоимость банка. Кроме того, следует учитывать, как руководство анализирует воздействие внешних факторов на стратегию развития организации.
Примеры управления риском неверной стратегии в рамках системы внутреннего контроля:
Риск репутации – это риск потери части доходов или капитала в связи с негативным общественным мнением. Он влияет на способность финансового учреждения привлекать новых клиентов, предоставлять новые услуги или поддерживать взаимоотношения с существующими клиентами. Риск репутации может привести к судебному процессу, финансовым потерям или напряженной ситуации с доходами или отрицательно сказаться при получении лицензии на право ведения банковской деятельности. Не следует пренебрегать риском репутации. Риск репутации присутствует в организации в целом. Именно поэтому банки должны очень осторожно работать со своими сотрудниками, клиентами и обществом в целом.
При оценке риска репутации учитывается потенциальное воздействие общественного мнения на стоимость банка как непрерывно действующего предприятия. При оценке общественного мнения не следует забывать о мнении внутри самой организации. Так, банки, которые активно продвигают свое имя в качестве синонима продуктов и услуг, например, при предоставлении услуг доверительного управления и предложении недепозитных инвестиционных инструментов, подвержены более высокому риску репутации. По мере того, как банк становится все более уязвимым к общественному мнению, может наблюдаться снижение способности банка предлагать конкурентоспособные продукты и услуги. Даже если банк предлагает конкурентоспособные продукты, будет достаточно трудно привлечь клиентов обратно после того, как была подорвана репутация банка. Управление активами и деятельность в качестве агента также связано с риском репутации. Примеры управления риском репутации в рамках системы внутреннего контроля:
Каждая из этих категорий риска подчеркивает необходимость выработки эффективной системы внутреннего контроля. При проверке различных сфер деятельности банка контролирующие органы оценивают систему внутреннего контроля с точки зрения каждой категории риска. Недостатки в системе внутреннего контроля, имеющиеся в одной сфере деятельности, могут оказать неблагоприятное воздействие на финансовое учреждение в целом.
Несмотря на то, что метод постановки системы внутреннего контроля может быть разработан не в соответствии с категориями риска, данные категории риска следует учитывать при рассмотрении системы внутреннего контроля. Банк может разработать систему внутреннего контроля учета по функциональному признаку, подразделениям или смешанному принципу. Независимо от используемого подхода системы внутреннего контроля охватывают каждую из этих категорий риска.