Учет ссуд третьим сторонам в FRS 102

Автор: Стив Коллинг (Steve Collings), аудиторский и технический партнер Leavitt Walmsley Associates Ltd.

По материалам: AAT

Одним из самых противоречивых вопросов учета с момента вступления в силу британского стандарта FRS 102 всегда был учет ссуд, предоставленных по ставкам ниже рыночных, которые очень распространены в случае связанных сторон, особенно в составе одной группы компаний.

Ссуды по ставкам ниже рыночных либо даже по нулевым ставкам в группах компаний встречаются часто, но что если их предоставляет отдельной организации кто-либо из акционеров или членов семьи, чтобы компания была способна выполнить нормативные требования? Также довольно привычная ситуация. Как быть в этом случае?

Довольно обычно видеть на практике неструктурированные ссуды – полученные или предоставленные небольшой компанией, либо внутри группы компаний – у которых нет формально оговоренных условий. В этом случае FRS 102 “Стандарты финансовой отчетности, применяющиеся в Великобритании и Ирландской Республики” рассматривает их как ссуды до востребования. Как следствие, если ссудополучатели ранее отражали их в качестве долгосрочных обязательств, по FRS 102 они будут отражать их как текущие.

Реклассификация ссуды из категории долгосрочных в текущие может привести к уменьшению чистых оборотных активов организации-ссудополучателя, превращению чистых оборотных активов в чистые оборотные обязательства, или увеличить чистые оборотные обязательства. Можно понять, почему это заставляет нервничать директоров компаний, так как может сказаться на ее кредитном рейтинге (в отдельных случаях – и без того не самом высоком, раз ей срочно требуется ссуда).

Есть, впрочем, одна лазейка – предоставить ссуду на 53 недели, но если компания обязана проходить внешний аудит, проверяющие непременно поинтересуются экономической сутью такого соглашения, если 53-недельный срок раз за разом продлевается.

Структурированные ссуды

Хотя многие внутригрупповые ссуды в небольшой группе компаний, либо ссуды, предоставленные/полученные от директора/акционера небольшой компании, не структурированы, так бывает далеко не всегда. Если у ссуды есть все формальные условия погашения, но она все равно по ставке ниже рыночной или даже по нулевой ставке, мы говорим о транзакции финансирования. Во внутригрупповых транзакциях финансовый актив (компании-кредитора) и финансовое обязательство (компании-ссудополучателя) должны измеряться по текущей стоимости с использованием ставки процента на схожий долговой инструмент – например, по ставке, которую запросит банк на эквивалентную ссуду члену данной группы компаний.

Некоторые составители отчетности интересовались, в чем смысл дисконтирования к приведенной стоимости в таких случаях, поскольку на уровне всей группы в целях консолидации такие транзакции даже не учитываются. Да, это верно, но отдельная отчетность каждого члена группы компаний должна отражать формальную транзакцию финансирования с помощью ссуды по нерыночной ставке, ориентируясь на рыночную ставку процента по эквивалентной ссуде. Следовательно, даже в небольших группах компаний, которым консолидированную отчетность, может, вообще не нужно составлять по причине распространения на них исключения в Законе о компаниях 2006 (s399), их участники обязаны в своей отдельной отчетности отразить эффективную ставку по ссуде.

Разница между текущей стоимостью ссуды и ценой транзакции именуется “разницей измерения” (“measurement difference”). Рассмотрим ее на примере.

1 января 2017 года материнская организация предоставила ссуду с формально оговоренными условиями в £350 000 своей дочерней организации с выплатой в течение двух лет. Ставка по этой ссуде составляет 5%, но если бы она была получена от банка, тот запросил бы 10%. Ссуда по ставке ниже рыночной, но представляет собой формально соглашение о финансировании. Эта ссуда – не до востребования, для нее оговорены условия. Приведенная стоимость рассчитывается следующим образом:

“Разница измерения” рассчитывается в данном случае как разница между ценой транзакции (£350 000) и приведенной стоимостью (£319 629), что составляет £30 371, и ее нужно отразить в финансовой отчетности. “Разница измерения” представляет собой величину той выгоды ссудополучателю, которая становится возможной, потому что материнская организация предоставила ссуду по ставке ниже рыночной (ведь если бы ссуду выдавал банк, он запросил бы более высокую ставку, так что брать взаймы у материнской организации – это выгода, имеющая определенную стоимость). Также она отражает экономическую сущность соглашения, в рамках которого материнская организация предоставляет своей дочерней компании финансирование вместе с ссудой по сниженной ставке процента. Как будут выглядеть бухгалтерские записи, показано чуть ниже.

Отражение в бухгалтерском учете

В приведенном выше примере материнская компания кредитовала дочернее предприятие, что привело к возникновению “разницы измрений” величиной £30 371. Записи в бухгалтерских книгах материнской и дочерней организаций будут выглядеть следующим образом:

Ссуды небольшим компаниям

Справедливым будет отметить, что учетные требования в FRS 102 в случае с ссудами и транзакциями финансирования всегда представляли для некоторых составителей немалую сложность. До внесения в FRS 102 изменений в рамках традиционного планового пересмотра стандарта один раз в три года FRS 102 требовал, чтобы все транзакции финансирования отражались по приведенной стоимости с будущими платежами, дисконтированными по рыночной ставке процента на аналогичный инструмент. Транзакция финансирования возникает, если платеж отложен на срок выше нормального срока кредитования, либо если ссуда предоставлен по ставке ниже рыночной или вообще нулевой.

Полученные Советом по финансовой отчетности комментарии дали понять, что у компаний небольшого сегмента рынка с таким подходом к учету есть проблемы. Малые компании могут получать финансирование от директоров-акционеров и членов их семей, просто потому что кредитование на коммерческих условиях недоступно, либо же запрашиваемые банками-кредиторами ставки слишком высоки. Из этого следует, что найти рыночную ставку по схожему финансовому инструменту часто бывает непросто.

В мае 2017 года FRC объявил о том, что малые предприятия немедленно получают послабление, в случае если берут ссуду от директора-акционера либо от другой персоны в составе связанной с директором группы членов семьи, если хотя бы один из них является акционером. А вот если ссуда получена от директора, который не является акционером для данного малого предприятия и не имеет акционеров среди членов семьи, такая ссуда под действие данного послабления не подпадает.

Что касается учета, то вследствие этого послабления в случае предоставления ссуды от директора-акционера или группы членов его семьи, хотя бы один из которых является акционером, по ставке ниже рыночной или нулевой ставке (а так обычно и бывает) дисконтировать такую ссуду по рыночной ставке на схожий финансовый инструмент не требуется, а саму ссуду можно признавать по стоимости транзакции. Но эта логика применима лишь в отношении малых предприятий в определении Закона о компаниях 2006, обществ с ограниченной ответственностью и малых компаний, которые не обязаны отчитываться в рамках требований Секции 1А того же самого FRS 102.

Послабление не распространяется на ссуды, предоставленные, напротив, директору от малого предприятий или на внутригрупповые ссуды, даже если одно малое предприятие кредитует другое. Многие на этот счет заблуждаются и думают, что Совет по финансовой отчетности облегчил жизнь всем, вне зависимости от того, кто кого кредитует, а это не так.

Некоторые составители отчетности заметили в ответ, что введенные FRC изменения будут иметь мизерное влияние, так как такие ссуды обычно не являются формальными (не оговаривают формальных условиях) – следовательно, их нужно рассматривать в категории “до востребования” и поэтому дисконтировать нет нужды в любом случае. Возможно, и так, но малые предприятия на самом деле все-таки предоставляют ссуды с формальными условиями довольно часто, а поскольку количественные критерии малых предприятий выросли (теперь это годовой оборот до £10,2 млн.), теперь таких ссуд еще больше, ведь после увеличения порога многие средние предприятия были реклассифицированы в малые.

Раскрытия по связанным сторонам

Важно отметить, что если директор является акционером, либо кто-то из членов семьи является акционером и предоставляет ссуду по ставке ниже рыночной либо нулевой ставке, информация о такой ссуде должна раскрываться в соответствии с требованиями параграфа 1АС.35 Секции 1А “Малые предприятия”. То есть ссуду нужно будет показать как транзакцию со связанными сторонами на том основании, что она проводится не по нормальным рыночным условиям.

Среди прочего, параграф 1AC.35 требует раскрытия следующих вещей:

• Величины транзакции
• Природы отношений со связанными сторонами
• Прочей информации о транзакции, необходимой для понимания финансового состояния малого предприятия

Раскрывать названия принимающих участие в транзакции связанных сторон FRS 102 не требует, зато просит указывать суть отношений с ними.